Vue aérienne d’un porte-conteneurs transportant du fret international en mer

Nouvelles perspectives

Naviguer en terre inconnue - Maintenir le cap vers la résilience

Les tensions géopolitiques, la montée en puissance de l’intelligence artificielle avec ses opportunités et ses risques, ainsi que la nouvelle politique commerciale des États-Unis ont profondément transformé les dynamiques du marché. Pour les investisseurs, ces changements ont créé un environnement marqué par une forte volatilité. Si la croissance économique peut se poursuivre, l’incertitude sur les marchés, elle, demeure. Comment les investisseurs peuvent-ils s’adapter à ce contexte en mutation et saisir de nouvelles opportunités?

Nos experts ont identifié trois mesures essentielles pour aider les investisseurs à bâtir des portefeuilles plus résilients et à naviguer avec confiance dans ce contexte changeant.

Trois mesures pour renforcer la résilience du portefeuille

Vue aérienne de conteneurs transportés par camion à travers le monde

Tirer parti de sources de revenu stables

Les entreprises versant des dividendes réguliers peuvent contribuer à amortir l’impact des fluctuations boursières, tandis que les obligations peuvent offrir une meilleure prévisibilité des rendements.

Salle de contrôle avec analystes surveillant des données en temps réel sur de grands écrans

Explorer des thématiques d’avenir

Les secteurs portés par des tendances structurelles de long terme, tels que la Cyber Defense & Security, se révèlent généralement plus résilients face aux phases de ralentissement économique mondial.

Avion cargo en cours de chargement avec du fret international à l’aéroport

Valoriser les outils de diversification reconnus

La diversification entre différentes classes d’actifs – y compris les placements alternatifs et les obligations – peut renforcer la stabilité du portefeuille.

Également intéressant dans ce contexte : Cinq thèses de nos experts qui apportent des informations supplémentaires sur la dynamique actuelle du marché.

Opportunité d'investissement : Renforcer votre portefeuille avec la cybersécurité

Des violations de données aux attaques par rançongiciels, les menaces informatiques progressent à un rythme sans précédent, tant en fréquence qu’en sophistication, comme le rapportent largement les médias. La cybersécurité est ainsi passée d’un sujet de niche à un pilier de la sécurité nationale et de la résilience économique. Des investissements ciblés dans ce domaine offrent aux investisseurs l’opportunité de participer à la croissance d’un secteur devenu essentiel.
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Trois caractéristiques d’un portefeuille résilient

 

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Composantes résilientes

Un portefeuille résilient intègre des éléments capables d’atténuer l’impact de corrections de marché importantes, réduisant ainsi les pertes globales.

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Gestion intelligente du risque

Un portefeuille résilient privilégie la maîtrise des risques tout en conservant un potentiel de rendement à long terme, trouvant un juste équilibre entre stabilité et croissance.

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Actifs à faible corrélation

Intégrer des actifs qui n’évoluent pas toujours dans le même sens aide à stabiliser le portefeuille dans un marché changeant.

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Nouvelles perspectives : Chapitre 2

Les cinq effets de la politique commerciale américaine et leurs conséquences potentielles pour les investisseurs.

Les récents changements de la politique commerciale américaine ont entraîné de profonds bouleversements dans les échanges mondiaux. L’augmentation des droits de douane et l’incertitude qui en découle remettent en question des partenariats commerciaux établis et provoquent une restructuration des chaînes d’approvisionnement mondiales. Quels effets ces évolutions pourraient-elles avoir sur les différents marchés et sur l’économie mondiale dans son ensemble? Nos experts ont formulé cinq thèses.

Vue aérienne de plusieurs grands conteneurs colorés alignés côte à côte.

1. Les chaînes logistiques se déplacent vers les marchés nationaux

  • Les nouveaux droits de douane influencent la dynamique du commerce mondial.
  • Les chaînes d’approvisionnement se rapprochent des marchés nationaux.
  • L’incertitude quant à la croissance économique pourrait maintenir des taux élevés.

Les placements qui offrent des flux de revenus sûrs peuvent limiter les effets de l’instabilité conjoncturelle.

2. Le risque croissant de conflits commerciaux

  • L’imposition de droits de douane par certains pays appelle souvent des contre-mesures.
  • Le récent changement de cap dans la politique commerciale américaine et les interrogations qu’il suscite au regard des tarifs douaniers remettent en question les partenariats commerciaux existants et en créent de nouveaux.

Les marchés où les risques de conflit commercial sont les plus faibles pourraient bénéficier de la conclusion de nouveaux accords de commerce.

Photo d’un camion passant à travers un portail métallique avec une longue clôture en arrière-plan.
Photo d’un camion passant à travers un portail métallique avec une longue clôture en arrière-plan.

2. Le risque croissant de conflits commerciaux

  • L’imposition de droits de douane par certains pays appelle souvent des contre-mesures.
  • Le récent changement de cap dans la politique commerciale américaine et les interrogations qu’il suscite au regard des tarifs douaniers remettent en question les partenariats commerciaux existants et en créent de nouveaux.

Les marchés où les risques de conflit commercial sont les plus faibles pourraient bénéficier de la conclusion de nouveaux accords de commerce.

Vue aérienne de deux grands navires de fret.

3. Les marchés émergents en hausse

  • Les économies nationales qui présentent des structures d’exportations similaires et une proximité géographique avec la Chine pourraient bénéficier.
  • Les autres critères porteurs sont notamment un coût de la main-d’œuvre plus concurrentiel, de bonnes infrastructures et une main-d’œuvre qualifiée.

Les investissements dans certains pays émergents épargnés par la politique douanière américaine pourraient augmenter.

4. Un vent porteur pour la pharmacie, les biotechnologies et la santé

  • Compte tenu de l’importance politique de ces secteurs, tant pour les États-Unis que pour l’Union européenne, on peut s’attendre à une réorganisation rapide et profonde des chaînes d’approvisionnement.
  • Leur déplacement pourrait entraîner un glissement des importants chiffres d’affaires réalisés par les entreprises chinoises aux États-Unis vers des prestataires extérieurs à la Chine.

Ce contexte pourrait profiter aux entreprises établies hors de Chine et bien positionnées pour produire et fournir des prestations dans les domaines des produits pharmaceutiques, des biotechnologies et de la santé.

Photo d’un laboratoire avec un bureau au centre et plusieurs bouteilles contenant un liquide bleu posées dessus.
Photo d’un laboratoire avec un bureau au centre et plusieurs bouteilles contenant un liquide bleu posées dessus.

Un vent porteur pour la pharmacie, les biotechnologies et la santé

  • Compte tenu de l’importance politique de ces secteurs, tant pour les États-Unis que pour l’Union européenne, on peut s’attendre à une réorganisation rapide et profonde des chaînes d’approvisionnement.
  • Leur déplacement pourrait entraîner un glissement des importants chiffres d’affaires réalisés par les entreprises chinoises aux États-Unis vers des prestataires extérieurs à la Chine.

Ce contexte pourrait profiter aux entreprises établies hors de Chine et bien positionnées pour produire et fournir des prestations dans les domaines des produits pharmaceutiques, des biotechnologies et de la santé.

Vue frontale d’un avion cargo avec le nez ouvert et des caisses de fret placées devant.

5. Une inflation transitoire aux États-Unis

  • Les pays importateurs seront confrontés à une hausse des prix induite par les droits de douane, ce qui pourrait, en fonction de la demande des consommateurs, déclencher une inflation temporaire.

Une phase d’inflation transitoire aux États-Unis pourrait ouvrir des opportunités aux titres à revenu fixe.

Formulaire de contact

Avoir un contact personnel avec vous est important pour nous. Nous nous ferons un plaisir de répondre personnellement à vos questions et à vos préoccupations. Il vous suffit d’utiliser le formulaire de contact suivant et de décrire brièvement votre demande.

 

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