Viele Jahre lang waren Portfolios vor allem auf Kapitalgewinne ausgerichtet. Heute führen wiederkehrende Phasen der Volatilität, zunehmende geopolitische Spannungen und hohe Bewertungen dazu, dass stabilere Ertragsquellen zunehmend an Bedeutung gewinnen. Unsere Expertinnen und Experten haben drei zentrale Ertragsquellen identifiziert, die zu einer verlässlicheren Einkommensbasis beitragen können.

Drei Quellen für wiederkehrende Erträge

Unser Ansatz umfasst drei Ertragsquellen, von denen jede einen unterschiedlichen Beitrag leistet und spezifische Merkmale aufweist.

Aktienerträge (Dividenden)

Einige Unternehmen schütten einen Teil ihrer Gewinne in Form von Dividenden aus, was eine regelmäßige Ertragsquelle darstellen kann und Potenzial für langfristiges Wachstum bietet.

Anleihen (Zinsen)

Staats- und Unternehmensanleihen bieten regelmäßige Zinszahlungen und werden oft als besser planbare Einnahmequelle genutzt.

Prämien aus Optionen

Systematische Optionsstrategien können Prämien generieren, die weniger stark von kurzfristigen Marktbewegungen beeinflusst sind. Dadurch können sie als ergänzende Ertragskomponente dienen.

Kurzer Rendite-Check

In Zeiten schwankender Märkte können kontinuierliche Ertragsquellen zu einer verlässlichen Einkommensbasis beitragen. Prüfen Sie, wie Ihr Portfolio über verschiedene Renditetreiber hinweg positioniert ist.

Was ist der Schwerpunkt Ihres Portfolios?

Wie viel wiederkehrendes Einkommen generiert Ihr Portfolio?

Wie diversifiziert sind Ihre Ertragsquellen?

Wie wichtig ist Ertragsstabilität in Ihrem Anlageansatz?

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Luftaufnahme eines Traktors beim Mähen grüner landwirtschaftlicher Felder, Sinnbild für moderne Landwirtschaft, Produktivität und nachhaltige Flächennutzung

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Regelmäßige Ertragsquellen verstehen


 

Geerntetes Getreide wird von landwirtschaftlichen Maschinen in ein Lager entladen und veranschaulicht Ertrag, Produktivität und landwirtschaftliche Lieferketten

Wie funktionieren Optionen?

Optionen sind Verträge, die einer Partei das Recht einräumen, einen zugrunde liegenden Vermögenswert, wie zum Beispiel eine Aktie oder einen Index zu einem vorher festgelegten Preis an oder vor einem bestimmten Datum zu kaufen (oder zu verkaufen). Für dieses Recht zahlt der Käufer einen Preis, der als Optionsprämie bezeichnet wird.

Der Verkäufer der Option erhält diese Prämie als Einkommen und übernimmt im Gegenzug eine Verpflichtung, falls die Option ausgeübt wird.

Bitte beachten Sie, dass der Verkauf von Call-Optionen auf Aktienpositionen im Portfolio das Aufwärtspotenzial des Portfolios begrenzt und den Anleger zusätzlichen, derivativen Risiken aussetzt.


 

Stabiles Einkommen entdecken

Wenn Sie dieses Thema vertiefen möchten, stehen wir Ihnen gerne für einen weiteren Austausch zur Verfügung.
Junge grüne Pflanzenreihen auf fruchtbarem landwirtschaftlichem Feld unter blauem Himmel, Sinnbild für nachhaltige Landwirtschaft und langfristiges Wachstum

 

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Ertragsquellen im Überblick

Die drei Ertragsquellen im Vergleich:

 

 

Anlageklasse
Einkommensquelle 
Risiko 
Hauptziel 

Anleihen 

Kupon (Zinszahlungen) 

Niedrig bis mittel 

Vermögenserhalt und Stabilität 

Aktien 

Dividenden 

Mittel bis hoch 

Ertrag & langfristiges Wachstum 

Optionen 

Prämieneinnahmen 

Mittel bis hoch 

Zusatzeinkommen  

 

Eine ausgewogene Kombination aus Dividenden, Zinserträgen und Optionsprämien kann dazu beitragen, die Widerstandsfähigkeit Ihres Portfolios zu stärken und für eine stabilere Einkommensbasis zu sorgen – insbesondere in Zeiten herausfordernder Marktbedingungen.

Ein vertieftes Verständnis des Zusammenspiels unterschiedlicher Einkommensquellen kann helfen, Marktentwicklungen besser einzuordnen. Wenn Sie das Thema weiter vertiefen möchten, freuen wir uns über Ihre Kontaktaufnahme über das folgende Formular.

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Ertragserwartungen sind nicht garantiert: Dividenden können jederzeit gekürzt, ausgesetzt oder gestrichen werden; Anleihekupons/Zinszahlungen hängen von der Zahlungsfähigkeit des Emittenten ab und können durch Kreditereignisse beeinflusst werden; und Optionsprämien hängen von den Marktbedingungen ab und können im Laufe der Zeit erheblich schwanken. Der Wert von Anlagen kann sowohl steigen als auch fallen, und Sie erhalten möglicherweise den investierten Betrag nicht zurück.

Wichtige Informationen zu Optionen/Optionsprämien: Optionen sind komplexe Finanzinstrumente und möglicherweise nicht für alle Anleger geeignet. Optionen und Optionsstrategien können zu erheblichen Verlusten führen, und je nach Strategie können die Verluste die erhaltene oder gezahlte Prämie übersteigen. Optionsstrategien können die Partizipation an Kursgewinnen einschränken und Verluste in ungünstigen Märkten vergrößern. Die Verfügbarkeit von Optionen/Optionsstrategien und der Umfang des Anlegerschutzes können von Ihrer Anlegerkategorie, den Anforderungen an die Produktgovernance und den lokalen regulatorischen Vorschriften abhängen. Bitte vergewissern Sie sich vor einer Anlage, dass Sie die Funktionsweise von Optionen und die damit verbundenen Risiken verstehen.

Interaktiver Renditecheck: Die Fragen und etwaige Ergebnisse dienen ausschließlich der Veranschaulichung und zu Bildungszwecken. Sie stellen keine vollständige Bewertung Ihrer finanziellen Situation, Ihrer Anlageziele, Ihrer Kenntnisse und Erfahrungen, Ihrer Verlusttragfähigkeit oder Ihrer Risikotoleranz dar und stellen daher keine Eignungs- oder Angemessenheitsprüfung gemäß MiFID dar. Ergebnisse oder Interpretationen sollten nicht als Grundlage für Anlageentscheidungen herangezogen werden.

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